Čo sa deje
Svetový trh s pamäťovými čipmi prechádza zásadným prerozdelením síl. Podľa analýzy japonského denníka Nikkei Asia sa ceny pamäte typu DRAM, ktorá je základnou súčasťou takmer každého elektronického zariadenia od notebookov cez smartfóny až po herné konzoly, v roku 2026 zdvojnásobia. Dôvodom nie je výpadok vo výrobe, ale naopak extrémny dopyt – po čipoch pre dátové centrá, ktoré pohánajú modely umelej inteligencie.
Výrobcovia pamäťových čipov prednostne zásobujú veľké technologické firmy budujúce AI infraštruktúru, pretože tie sú ochotné platiť vysoké ceny a objednávajú obrovské objemy naraz. Výrobcovia bežných počítačov a spotrebnej elektroniky sa tak dostávajú na vedľajšiu koľaj a musia súťažiť o zvyšné kapacity za vyššie ceny. To sa v praxi prejaví zdražovaním notebookov, stolových počítačov aj mobilných telefónov, keďže výrobcovia premietnu vyššie vstupné náklady do konečných cien.
Pozadie situácie
Tento posun už mení aj poradie najziskovejších firiem v technologickom priemysle. Výrobcovia pamäťových čipov podľa dostupných informácií vďaka raste cien a dopytu po AI predbehli v ziskovosti dokonca niektorých technologických gigantov, ktorí doteraz dominovali rebríčkom. Zdroj: Nikkei Asia
Ide o logické pokračovanie trendu, ktorý sa začal s rozmachom veľkých jazykových modelov a generatívnej umelej inteligencie. Dátové centrá potrebujú obrovské množstvo pamäte s vysokou priepustnosťou, ktorá sa výrazne líši od pamäte používanej v bežných spotrebiteľských zariadeniach, no výrobná kapacita je spoločná. Keď sa teda kapacita presúva smerom k serverovým riešeniam, bežným výrobcom počítačov zostáva menej miesta vo výrobných plánoch fabrík a musia platiť viac za to málo, čo dostanú.
Podobný scenár sme už videli v minulosti pri rôznych výkyvoch na trhu s čipmi, no rozsah aktuálneho investičného boomu okolo umelej inteligencie je bezprecedentný. Veľké technologické spoločnosti si navyše zabezpečujú dodávky na roky dopredu dlhodobými zmluvami, čím ešte viac obmedzujú dostupnosť pre ostatných hráčov na trhu.
Čo to znamená pre Slovensko
Pre bežného slovenského spotrebiteľa to v praxi znamená, že nákup nového notebooku, počítača alebo telefónu sa v najbližšom období môže predražiť. Keďže slovenský trh s elektronikou je prevažne dovozový a ceny kopírujú globálny vývoj nákladov, zdraženie DRAM čipov sa premietne aj do obchodov na Slovensku, podobne ako sa to v minulosti dialo pri iných výkyvoch v dodávateľských reťazcoch polovodičov.
Dotknúť sa to môže aj firiem, ktoré nakupujú počítačovú techniku vo väčšom rozsahu – od škôl cez štátnu správu až po súkromné podniky vybavujúce kancelárie. Vyššie obstarávacie náklady na hardvér môžu v konečnom dôsledku zaťažiť aj verejné rozpočty, ak sa nákupy techniky neplánovali s dostatočným predstihom pred očakávaným zdražením.
Situácia zároveň ukazuje, ako výrazne investície do umelej inteligencie menia globálne dodávateľské reťazce a kto z tohto boomu profituje najviac – zatiaľ to nie sú firmy vyrábajúce zariadenia pre bežných ľudí, ale predovšetkým výrobcovia samotných pamäťových čipov.